数字化转型的阶段与定位
发布时间：2022-12-10 11:10:00
简介:资本市场高质量发展对金融机构的高质量发展提出了新的要求，通过数字技术释放数字生产力已成为业内共识。根据麦肯锡的报告，数字化转型演进分为基础支持、局部赋能、全面赋能和溢出引领四个阶段。2019-2022年兴业证券从基础支持达到局部赋能，2022-2025年计划从局部赋能迈向全面赋能。兴业证券数字化转型的内涵是“以客户为中心，平台为载体，数智为引擎”，将在财富管理、机构服务、经营管理、风险管理、运营管理、数智基建等六个领域全面推进数字化转型，打造“One Firm”的商务模式。
作者:李予涛
提要：资本市场高质量发展对金融机构的高质量发展提出了新的要求，通过数字技术释放数字生产力已成为业内共识。根据麦肯锡的报告，数字化转型演进分为基础支持、局部赋能、全面赋能和溢出引领四个阶段。2019-2022年兴业证券从基础支持达到局部赋能，2022-2025年计划从局部赋能迈向全面赋能。兴业证券数字化转型的内涵是“以客户为中心，平台为载体，数智为引擎”，将在财富管理、机构服务、经营管理、风险管理、运营管理、数智基建等六个领域全面推进数字化转型，打造“One Firm”的商务模式。
券商有几个代表性业务。一是财富管理业务，为满足广大居民日益增长的金融资产保值、增值需求，券商财富管理正在从零售经纪、产品销售向资产配置转型。二是投行业务，在注册制的框架下，券商应更好地发挥资本市场中介的作用，为企业特别是中小企业尤其是“专精特新”企业提供融资服务。三是资产管理业务，券商发挥在研究、投资、风险管理等方面的特长和优势，有效地打通居民财富管理的需求与企业融资的需求。
资本市场高质量发展对金融机构自身的高质量发展提出了新的要求。通过数字技术释放数字生产力已成为业内共识。通过数字化转型、数字手段，可以创造新的服务模式，提高服务效率，降低服务成本，同时有效监控、识别、应对各类风险。
数字化转型的阶段与定位
不同机构处于数字化转型的不同阶段，根据麦肯锡的报告，数字化转型演进大概分为四个阶段。
第一阶段：基础支持阶段。即传统的信息化、数字化、电子化阶段，所有的对客服务、经营管理都需要信息系统支撑。
第二阶段：局部赋能阶段。举几个例子：有的券商把打造交易服务能力作为突破口，并在此基础上打造投资机构服务的生态圈和平台，在投资机构服务领域把开放证券做到极致。还有些新兴的券商通过发挥互联网基因、流量优势，把用户体验做到极致，在互联网证券的赛道做到异军突起。
第三阶段：全面赋能阶段。如果一个金融机构对外宣称是科技公司，基本可以认定为实现了全面赋能。比如国外的高盛公司，其IT团队人员比例占公司人员比例的25%-30%。国内比较有代表性的科技券商是富途，研发人员比例占到公司人员比例的70%。这些公司通过科技打造核心竞争力、贯穿业务和经营管理，做到了全面赋能。
第四阶段：溢出引领阶段。这个阶段比较难，能够达到这个阶段的金融机构凤毛麟角。在溢出阶段，金融机构将自己研发的平台以商业化的形式向行业输出，一是可以作为稳定的收入来源，二是通过平台的输出将行业在某一个领域的展业模式固定下来，发挥深远的影响。比较有代表性的公司包括全资产投资、交易和风控平台--Marquee，一站式资产管理服务平台——Aladdin，企业级安全通讯平台——Symphony。
兴业证券处在什么阶段？2019年之前的漫长时期，兴业证券一直处在比较传统的IT赋能业务的基础支持阶段；2019-2022年，兴业证券达到局部赋能，在运营管理、托管、数智金融等条线实现了数字化转型的创新试点。希望未来三年，兴业证券可以在创新试点的基础上全面推进数字化转型，从局部赋能迈向全面赋能。
数字化转型之旅
兴业证券的数字化转型分为两步走。
2019-2022年聚焦打造数字化基础，可以用三个关键词概括。
一是金融科技。打造完整的金融科技产品矩阵，将支撑业务的基础支持阶段进行完美收官。二是组织文化。兴业证券推出了业务和科技超融合的文化，内部叫做“KYB”（ Know Your Business），要求科技团队自我转型、改变思想，对行业监管趋势、发展趋势、业务新方向、业务模式主动提出自己的思考，对业务流程、业务规则要做到代码级的熟悉。三是数字基建。比较有代表性的内容包括云平台、数据基础设施和中台的建设。
2022-2025年，兴业证券聚焦转型。数字化转型围绕三个内涵。一是以客户为中心。这个顾名思义即可。二是以平台为载体。整个公司外部对客服务、内部经营管理等都要用平台来承载和打通，简单说就是客户上平台、产品上平台、服务上平台、资源上平台，甚至考核机制上平台。三是以数智为引擎。假设将公司转型目标定为打造一个“数字人”，平台的建设提供了血、肉、骨骼、经脉，而数智引擎就是给“数字人”赋予思想和智慧。
数字化转型蓝图
数字化转型一定是支持公司经营管理与业务发展的。兴业证券提出了新的经营管理目标：一个中心、两条纽带、三个生态、四项业务、五个高质量发展要求。其中一个中心是指以客户为中心；两个纽带，一是指财富与机构业务的双轮联动，二是金融科技，即通过平台来承载和连接所有的资源。
数字化转型如何才能支撑新的经营管理目标和要求？兴业证券选择了六个重点转型领域，选择的依据是这些领域和技术紧密相连，包括：财富管理、机构服务、经营管理、风险管理、运营管理、数智基建。
数字化转型有哪些保障机制？金融机构的普遍做法是设置数字化转型委员会，兴业证券的数字化转型委员会是在IT治理委员会下推动的，IT治理委员会由CEO挂帅。在六个重点转型领域设立了六个工作组，由分管这些领域的公司领导牵头，同时还设置了数字化转型办公室。金融机构通常通过项目管理办公室也就是PMO（Project Management Office）来协调管理重要工作，在兴业证券，数字化转型的整体协调由DMO （Digitalization Management Office）承担。数字化转型办公室既包括科技部门，因为数字化转型需要科技来支撑；也包括承担公司战略职能的部门，因为数字化转型要和业务发展战略紧密相连、不能南辕北辙；还包括承担资源配置和考核职能的部门，为转型的顺利推进保驾护航。
六个工作组、六个领域如何推进数字化转型？兴业证券创造了有自己特色的数字化转型六要素，包括：生态建设、模式创新、平台运营、数据驱动、资源整合、边界突破。其中两个最核心的两个要素，一是平台运营，即以平台为载体打造“One Firm”业务模式；第二个是数据驱动，即以数据为引擎来驱动经营管理决策、客户画像、商机挖掘、资源配置、产品与服务的精准投放等。以投资机构综合服务为例，以客户为中心作为出发点，我们计划搭建一个平台，将交易、托管、研究、销售、融资融券、衍生品等服务整合起来，打破部门墙和业务墙，依赖平台打通对投资机构客户的综合服务，通过“One Platform”来实现“One Firm”。
兴业证券数字化转型有两个突出的亮点。一是强规划。六年数字化转型之旅分为两步走，是经过缜密规划、一步步往前扎扎实实推进的。二是超融合。没有业务和科技的超融合，数字化转型只会是数字化，达不到转型。
2019-2022年，兴业证券用三年时间打造了业务科技融合创新的数字化基础。下面三年，兴业证券将会全面推动数字化转型，朝着一流证券金融集团“One Firm”的方向去演进，将数字化能力打造为公司的核心竞争力，为资本市场、数字经济和实体经济的高质量发展贡献自己的力量。
本文为兴业证券首席信息官李予涛在2022年12月11日的第四届外滩金融峰会全体大会“金融科技：数字技术释放数字生产力”之外滩圆桌“金融机构数字化演进”上所做的主题演讲。